KB증권, 7월 마지막주 HD현대마린솔루션 등 27종목 매수 추천 

KB증권이 7월 마지막주(7월28일~8월1일) HD현대마린솔루션 등 27종목을 매수 추천했다. 

한미약품(128940) 2분기 매출 3613억원(-4.5% YoY), 영업이익 604억원(+4.0% YoY, OPM 16.7%)으로 매출 컨센서스 하회, 영업이익은 상회. R&D 모멘텀이 쌓이고 있다. 업종 내 Top Pick 유지. 목표주가 36만원과 투자의견 Buy 유지.

HDC현대산업개발(294870) 2분기 매출 1조1600억원(+7.0% YoY, +28.4% QoQ), 영업이익 803억원 (+49.2% YoY, +49.5% QoQ)으로 컨센스스 상회. 자체주택부문 매출총이익률 38.4%. 이 와중에 공급 목표치 상향. 정책이 누르는 주가. 펀더멘탈 개선으로 극복할 것. 목표주가 3만2000원과 투자의견 Buy 유지.

제일기획(030000) 2분기 영업이익 921억원(+4.4% YoY)으로 컨센서스에 부합. 3분기는 영업이익 928억원을 기록하며 전년 대비 2.9% 역성장 할 것으로 추정. 지배주주순이익(DPS)은 최소 전년 수준 유지. 목표주가를 2만5000원으로 4% 상향조정하고 투자의견은 Buy 유지.

HL만도(204320) 2분기 영업이익 1041억원(+16.2% YoY) 기록. 미주 지역을 중심으로 한 매출액 증가가 견인. 2025년 영업이익 3592억원(+0.1% YoY) 예상. 목표주가 4만5000원과 투자의견 Buy 유지.

RFHIC(218410) 2분기 매출 446억원(+71% YoY, +40% QoQ), 영업이익 83억원(흑자전환 YoY, +122% QoQ, 영업이익률 18.6%)으로 영업이익 기준 컨센서스 상회. 해외 방산 중심으로 전 사업부 폭발적 성장. 하반기에도 방산 실적 성장세 부각 전망, 대미 관세 이슈 해결된다면 더 큰 폭으로 실적 개선 가능. 목표주가를 3만8000원으로 +19% 상향조정하고 투자의견은 Buy 유지.

티에프이(425420) 본격적인 성장 궤도 진입, 해외 고객사 및 데이터센터 매출 확대 전망. 2026년 증설 완료, 소켓 capa 2배 확대, 주요 고객사 파운드리/메모리 매출 증가. 2.5D Pkg 대면적칩 매출 본격화. 목표주가 4만8000원과 투자의견 Buy로 커버리지 개시.

풍산(103140) 155㎜ 포탄 증설 효과를 가이던스보다 공격적으로 추정. 장기 계약 기반으로 실적 모멘텀 계속될 것. 기술 개발로 높은 협상력 확보 기대. 목표주가를 20만원으로 19% 상향조정하고 투자의견은 Buy 유지.

대우건설(047040) 2분기 매출 2조2700억원(-19.4% YoY, +9.5% QoQ), 영업이익 822억원 (-21.6% YoY, -45.7% QoQ)으로 컨센서스 하회. 각종 비용 반영에 따른 실적 부진. 2025년 상반기 주택분양 약 6415세대, 신규수주 5조8000억원. 현실적 주택 공급대책과 함께 회사의 재무구조 개선 동반 필요. 목표주가 4300원과 투자의견 Hold 유지. 

한국항공우주(047810) 2분기 매출 8283억원(-7.1% YoY), 영업이익 852억원(+14.7% YoY, 영업이익률 10.3%)으로 매출 컨센서스 하회, 영업이익은 상회. 상반기 신규수주는 3조4000억원 기록, 이라크와 UAE 헬기수출 계약시점이 관건. FA-50PL 생산일정 조정 가능성 반영해 2025~26년 실적 하향조정. 목표주가를 10만원으로 11.1% 상향조정하지만 투자의견은 Hold로 하향.

두산에너빌리티(034020) 2분기 매출 4조6000억원(+10.1% YoY, +21.9% QoQ), 영업이익 2711억원 (-12.5% YoY, +90.3% QoQ), 지배주주 순이익은 1309억원(-3.9% YoY, 흑자전환 QoQ)으로 영업이익 기준 컨센서스 하회. 신규수주 증가, 연간 목표 초과 달성 전망. 목표주가 8만9000원과 투자의견 Buy 유지.

GS건설 (006360) 2분기 매출 3조2000억원(-3.1% YoY, +4.3% QoQ), 영업이익 1621억원 (+72.9% YoY, +130.2% QoQ), 지배주주순이익은 -627억원 (적자전환 YoY, 적자전환 QoQ)으로 영업이익 기준 컨센서스 상회, 지배주주순이익은 하회. 1분기 분양 4237세대에 불과. 약한 재무구조와 높은 미착공 PF의 우려를 덜어줄 빠른 의사결정이 필요. 목표주가 2만6500원과 투자의견 Buy 유지.

HD현대마린솔루션(443060) 2분기 영업이익률 17.7%로 상승에 이어 하반기에도 실적개선 지속될 전망. 신조선 업황과 무관하게 지속적인 성장이 가능한 종목. 오버행 이슈 해소 시 추가적인 주가 레벨업 기대. 목표주가를 24만원으로 14.3% 상향조정하고 투자의견은 Buy 유지.

스튜디오드래곤(253450) 2분기 영업이익 -11억원(적자전환 YoY)을 기록하며 다소 부진한 성과 추정. 2025년 3분기 에피소드 증가로 반등 기대. 한한령 해제 시 영업이익 2배도 가능. 목표주가를 5만3000원로 10% 상향조정하고 투자의견은 Buy 유지.

엠앤씨솔루션(484870) 1분기 호실적에 이어 2분기 이후에도 양호한 실적 이어질 것. 해외 방산업체로의 직수출 증가할 전망. 매각 주관사 선정 등 매각작업도 본격화. 목표주가를 19만원으로 18.8% 상향조정하고 투자의견 Buy 유지.

키움증권(039490) 2분기 연결순이익은 3097억원으로 컨센서스를 17.2% 상회. 목표주가를 28만원으로 7.7% 상향조정하고 투자의견은 Buy 유지.

넥센타이어(002350) 2분기 영업이익 426억원(-32.2% YoY) 예상. 원재료 투입단가 상승으로 영업이익 감소. 2025년 영업이익 1597억원(-7.2% YoY)으로 4.1% 상향. 관세 비용 가정 축소. 목표주가 6800원과 투자의견 Hold 유지.

한화솔루션(009830) 2분기 영업이익 1021억원으로 컨센서스 하회. 2분기 고가 매출 vs. EPC/TPO 기대 이하. 3분기 영업이익 -1157억원 추정. 미/한/말/유럽 등 전반적인 판매 차질 영향. 목표주가를 3만원으로 7% 하향조정하고 투자의견은 Hold 유지.

엘앤에프(066970) 2분기 양극재 출하량 +55% QoQ → 3Q도 +45% QoQ로 확대 흐름 지속, 2년 만의 흑자전환 전망. 2차 전지 소재 업종 Top Pick 관점 유지, 최소 2곳 이상의 LFP 양극재 고객을 확보한 K-LFP 리더. 목표주가를 9만5000원으로 19% 상향조정하고 투자의견 Buy 유지. 

ISC(095340) 2분기 AI 테스트 매출액 +104% QoQ. 3분기 매출액은 704억원 (+36.3% QoQ, +39.8% YoY), 영업이익은 176억원 (+28.9% QoQ, +27.8% YoY, OPM 25.1%)으로 역대 최대 실적을 기록할 것으로 예상. 후공정 테스트 핵심 밸류체인이 될 것. 목표주가 8만원과 투자의견 Buy 유지.

유한양행(000100) 2분기 매출 5790억원(+9.6% YoY), 영업이익은 499억원(168.9% YoY, OPM 8.6%)으로 매출 컨센서스 하회, 영업이익은 상회. 가시적인 수익성 개선을 기대하고, R&D 모멘텀도 지속해서 개화할 것. 목표주가 기존 16만5000원과 투자의견 Buy 유지.

SK아이이테크놀로지(361610) 2분기 분리막 판매량 +59% QoQ, SK온 북미/유럽향 판매량 대폭 증가. 고객군 확장 흐름 지속, 2026년부터는 수익성 개선 속도에 탄력이 붙을 것으로 기대. 목표주가 2만5000원과 투자의견 Hold 유지.

SOOP(067160) 2분기 매출 1169억원(+15.2% YoY), 영업이익 300억원(-9.9% YoY)으로 영업이익 기준 컨센서스를 하회. 광고 : 계열사 간 시너지 기대, 글로벌: 기다림 필요. 플랫폼 경쟁 심화로 점유율 감소 가능성. 목표주가를 10만원으로 15% 하향조정하지만 투자의견은 Buy 유지.

DL이앤씨(375500) 2분기 매출 1조9900억원(-3.8% YoY, +10.1% QoQ), 영업이익 1262억원(+287.5% YoY, +55.9% QoQ)으로 컨센서스 상회. 실적 정상화 구간 진입. 주가 캐털리스트에 주목해 볼만. 저조한 신규수주 추이가 약점. 목표주가를 7만원으로 5.4% 하향조정하지만 투자의견은 Buy 유지.

한화에어로스페이스(012450) 2분기에 매출 6조2735억원(+168.7% YoY), 영업이익 8644억원(+156.3 YoY, 영업이익률 13.8%)으로 영업이익 기준 컨센서스 크게 상회. 폴란드향 K9 자주포와 천무 다연장로켓 납품수량 크게 증가. 루마니아 보병전투차량 도입사업 본격화. 목표주가를 120만원으로 44.6% 상향조정하고 투자의견은 Buy 유지.

팬오션(028670) 2분기 영업이익 1230억원(-9.0% YoY, +8.6% QoQ)으로 컨센서스 하회. 2025년 영업이익 5006억원(+6.2% YoY) 전망. 기존 전망 대비 큰 변동 없음. 환경 규제 확정과 LNG선 수요 증가 가능성 주목. 목표주가를 5300원으로 15.2% 상향조정하고 투자의견은 Buy 유지.

POSCO홀딩스(005490) 2분기 영업이익 6070억원으로 컨센서스를 하회. 철강은 견조했으나 인프라와 이차전지 소재의 부진이 원인. 3분기에도 2분기와 유사한 흐름 예상. 리튬 가격 반등으로 이차 전지 소재 회복세 가파를 것. 목표주가 39만과 투자의견 Buy 유지.

NH투자증권(005940) 2분기 연결기준 지배주주순이익 2567억원으로 컨센서스를 18.7% 상회. 목표주가를 2만500원으로 8.9% 하향조정하고 투자의견은 Hold 유지. 

SK이노베이션(096770) 2분기 영업이익 -4176억원으로 컨센서스 하회. 일회성 (유가/환율/OSP) 7000억원 추정. 3분기 +3591억원: 정유/E&S 대폭 개선 . 4분기 -805억원: 전 사업부 실적 둔화 예상. SK온 2분기 영업이익 -3%까지 개선되었으나, 3분기 둔화 아쉬워. 목표주가 12만5000원으로 +16% 하향조정하지만 투자의견은 Buy 유지.

삼성전기(009150) 2분기 실적 컨센서스 부합, 산업용/전장용 부품 수요 강세 계속되어 3분기에도 양호한 실적 시현할 전망. IT 부품 업종 Top Pick 관점 유지, AI 관련 투자 급증에 따른 낙수효과로 고부가 부품 판매량 폭증. 목표주가 20만원과 투자의견 Buy 유지.

삼성SDI(006400) 2분기 실적 컨센서스 하회, 각형 EV 배터리 출하 부진과 미국 관세로 인한 ESS 수익성 훼손 등. 실적 반등 시점은 4Q25로 예상, 유럽향 EV 배터리 출하 증가와 SPE 라인의 ESS 전환 효과 긍정적. 목표주가 24만원과 투자의견 Buy 유지.

삼성전자(005930) 3분기 추정 영업이익 8조4000억원, +80% QoQ. 지금이 주가의 마지막 저점, 실적 우상향 기대. 2025년 영업이익 29조원(-12% YoY, OPM 9.2%) 예상되지만, 2026년 실적은 매출 328조원 (+4% YoY), 영업이익 41.1조원 (+42% YoY, OPM 12.6%) 추정. 반도체 업종 내 탑픽 유지. 목표주가를 9만원으로 10% 상향조정하고 투자의견은 Buy 유지.

SK(034730) 증자, 합병, 영구채 → 지배구조 단순화. PRS, 지분취득 → 턴어라운드 자신감. 목표주가 24만5000원과 투자의견 Buy 유지.

한미반도체(042700) 2분기 매출 1801억원(+22.2% QoQ, +45.8% YoY), 영업이익 863억원 (+24.0% QoQ, +55.7% YoY, OPM 47.9%) 기록. 해외 비중 상승으로 이익률 개선 지속. 2025년 TC본더의 해외 매출 비중 85% 전망. 여전히 남아있는 SAM 확대 기회에 따른 중장기적 성장 기대. 목표주가 13만원과 투자의견 Buy 유지.