미래에셋증권, 7월 둘째주 LG전자·LG에너지솔루션 매수 추천??

미래에셋증권이 7월 둘째주(4~8일) LG전자와 LG에너지솔루션을 매수 추천했다.  

LG전자(066570) 2분기 매출액 19조5000억원(+15% YoY), 영업이익 7917억원(-12% YoY) 예상으로 매출액은 컨센서스 부합. ▲HE(생활가전) 사업부 : 수익성이 큰 폭으로 훼손되며 시장 예상(8392억원)을 하회하는 영업 이익 ▲H&A(TV·오디오) 사업부 : 매출액 8조원과 영업이익 3982억원 예상. 프리미엄 가전 중심의 견조한 출하량과 수익성을 기록하며 비우호적인 영업환경에도 선방하는 실적 ▲전장(VS) 사업부 : 차량용 반도체 수급 상황이 완화되며 매출 증가와 원가구조 개선. 동사의 전장 사업은 260억원 규모의 흑자 전환한 것으로 추정 ▲BS(에너지) 사업부 : B2B 물량 회복에도 게임용 모니터 등 IT 수요 둔화로 실적은 기존 예상에 소폭 못 미치는 1.7조원의 매출액 기록. 목표주가 15만원과 투자의견 매수 유지.

LG에너지솔루션(373220) 2분기 매출액 5조1000억원(+17% QoQ), 영업이익(-24% QoQ), 매출액 당사 추정치에 부합하였으나, 수익성은 예상치 하회. 원재료 가격 상승, 매크로 환경에 따른 물류비용 상승으로 예상 대비 수익성 부진. 3분기는 2분기 대비 영업이익 2배 이상 증가 전망, 매출액 6조4000억원(+26% QoQ), 4232억원(+116% QoQ) 예상. 실적 개선 사이클 진입, CATL 대비 비싸지도 않다. 목표주가 67만원과 투자의견 매수 유지.